効率的にお金に働いてもらうためには、「分ける」ということがとても大切になります。
第一回のセミナーでみたとおり、投資信託を選ぶには、何のための投資か、という目的を考えると同時に、「資金を分ける」ということが、とても大切になります。

資産の役割によって、お金の貯め方や増やし方は異なってきます。資金を使う目的（使用目的）と資金を使うまでの期間（投資期間）を明確にして、目的にあった投資信託を見つけましょう。

ここまでのまとめとして、投資信託のメリットを考えてみましょう。

さらにここでは、投資信託のメリットをより活かすために、「分散投資」という考え方をおさえておきましょう。

● 投資のリスクを小さくする「分散投資」

投資の世界では、ひとつのものに集中させるのではなく、複数に「分ける（分けて投資する）」ことを「分散投資」といいます。
「卵をひとつの籠に盛るな」という格言がありますが、幾つかの卵を籠に盛る場合、籠を分けておけば、籠を落としても、卵が一度に全て割れることはありませんね。
お金に関していえば、同じ投資先に集中してしまうと、そこで万一の事態に遭遇した場合、全てのお金の働きが悪くなる危険性があります。

これを避けるためには、投資先を一箇所に集中せずに分散することが大切です。こうした「分散投資」をすることで、「投資のリスクを小さくする」ことができるのです。

● 時間を味方につける分散

ファンドを継続して一定金額購入することで、価格が上昇した時には少なく、下落したときには多く買い付けることができます。結果として低い価格で多めに投資することになり、ファンドの平均購入価格を引き下げることができます。

● リスクを抑える分散

下記の図は、グローバル債券とグローバル株式、2資産を50%ずつ投資した場合の収益率をみたものです。それぞれ異なる特色を持つ資産をバランスよく所有すること、つまり、異なる値動きをするもの同士を組み合わせることで、全体としてのリスクを抑えた効果的な分散投資が可能となるのです。

ただし、「分散投資」と言っても、"何に分散するか" "どの程度分散するか" によって性格は大きく変わってきます。今の自分にあった「分散投資」はどんなものか、見極めることが大切です。

前述してきたような投資信託のメリットを享受するためには、必ずコストがかかりますから、皆さんには、「コスト感覚」を持っていただくことをおすすめします。
皆さんが負担される一般的な「コスト」は以下のとおりです。

上記をもとに、具体的にコストを計算してみましょう。
●購入時（１口分購入すると仮定）
（例）基準価額10,500円（１口＝１円）、手数料3％
10,500円×1口＝10,500円
10,500円×3％＝315円　・・・　手数料
315円×5％＝15.75円　・・・　手数料に対する消費税相当額
10,500円＋315円＋15円＝10,830円　・・・　買付代金
●換金時（解約請求で換金する場合）
（例）基準価額11,000円、信託財産留保額0.3％
11,000円×0.3％＝33円　・・・　信託財産留保額
11,000円−33円＝10,967円　・・・　解約価額
10,967円−10500円（個別元本）＝467円　・・・　課税対象額
467円×7％＋467円×3％＝46円　・・・　税金
10,967円−46円＝10,921円　・・・　手取り金額

ご紹介したものは、あくまで一般的なものですので、投資信託を購入する際には、後で「聞いていなかった・・・」ということがないように、必ず販売会社等で確認するようにしましょう。
投資信託の場合、日用品を買うのと異なり、後々に損益を確定する時がやってきます。当初掲げた目標に到達するためにも、コストを考慮した損益分岐点（損益の分かれ目になる基準価額水準）を、あらかじめ把握しておくのが良いでしょう。